Ваш винрейт уже решает всё остальное

Матожидание: сыграли бы в эту игру?

Десять карт. Семь отнимают доллар, три приносят три. Чаще вы проигрываете, но −$7 + $9 = +$2 за десять раундов. Это +$0,20 за раунд: матожидание.

Плюс? Играйте дальше. Минус? Уходите. На этом правиле живут казино.

Винрейт: вы проверяли свой?

Десять сделок ничего не скажут. При настоящих 30% десять сделок обычно показывают от 10% до 50%. Сто сделок сужают это примерно до 22–38%. Чем больше, тем лучше.

Даже при 30% десять убытков подряд за 100 сделок — норма, а около 6% прогонов доходят до 17 и больше. Раздражает? Да. Стратегия сломана? Нет.

Кривая капитала: знайте минимальный риск/прибыль

Выигрывая три из десяти, каждая победа должна покрыть больше двух убытков. При 30% безубыточность — примерно 2,33 убытка. При 3:1 средняя линия уверенно растёт.

Верхняя линия — лучшие 5% прогонов, нижняя — худшие 5%. Планируйте по нижней.

Риск/прибыль: низкий винрейт тоже работает

Те же 30% винрейта, разные выплаты, среднее за 100 сделок. Редкие победы — это нормально, если они большие.

Критерий Келли: сколько ставить

Слишком большая ставка — и одна плохая серия всё обнулит. Келли находит оптимум: f = винрейт − доля убытков ÷ R:R. При 30% и 3:1 это 0,3 − 0,7 ÷ 3 = 6,7%.

Больше — и рост замедляется. Свыше примерно 14% счёт сокращается.

Размер позиции: те же сделки, разный размер

Те же 200 сделок с тремя размерами. 2% — медленно и стабильно. Келли 6,7% вырастил счёт сильнее всех. 20% дошли до ×17, затем рухнули до ×0,19.

Келли тоже сильно качает, поэтому многие ставят половину, около 3%. Размер определяют ваш винрейт и риск/прибыль.